Анализ сигналов и принятие решений
Система работает по следующим правилам:
1. Анализ проводим только раз в неделю, в последний час торгов пятницы. Обращаем внимание на национальные праздники в США: если на пятницу выпадает праздник, расчеты производим в четверг.
2. Решение принимается на основе голосования индикаторов простым большинством, если нет явных сигналов и цена не вышла за пределы канала Боллинджера. Если есть сигналы к продаже, то для закрытия позиции большинство не нужно.
3. Вход в позицию осуществляем только по сигналам. Не покупаем, когда цена уже растет или падает и находится в средней зоне по индикаторам, – ждем сигналов.
4. Всегда выставляем стоп-приказ за минимум прошлой недели, приказ должен стоять жестко, и снимать его нельзя. Перенос приказа после анализа и голосования в конце недели за максимум прошлой недели – не текущей недели, а именно прошлой.
5. Позиция фиксируется при наличии двух и более сигналов против тренда, в таком случае каналы Боллинджера считаются сигналом. Но если произошло резкое движение цены и сильный выход ее за границы канала, нужно фиксировать прибыль уже по одному этому сигналу.
6. Наша цель – собрать портфель из активов разных классов, как можно меньше связанных между собой. Если стартовый капитал позволяет начать работу с нескольких активов, то нужно так и сделать. Если же капитал небольшой, начинаем с одного. А когда появятся деньги с прибыли и пополнения в портфеле, стоит открыть еще один актив. Так количество активов нужно довести минимум до 10.
7. Работа и анализ только на недельном тайм-фрейме.
8. Для создания активов использовать исключительно ETF, никаких отдельных акций.
Инвестиционные идеи и их создание рассмотрим в следующей главе.
Итак, давайте рассмотрим текущий пример на индексе S&P 500 и проанализируем, как бы выглядело голосование.
Проведу голосование и дам небольшие комментарии для лучшего понимания происходящего. Представим себе ситуацию, что мы уже в позиции и купили две недели назад, когда было много сигналов на вход. Был информационный повод: выборы президента США и явный выкуп продавцов на рынке.
• «+» по импульсной системе Элдера – бар зеленого цвета.
• «+» по стохастику: черная линия значительно обгоняет красную и только зашла в зону перекупленности, пока сигналов на разворот нет.
• «+» по EMA 5: цена выше линии.
Комментарий вне голосования: цена не дошла до верхней границы канала Боллинджера, тем более не вышла за него, сильного ускорения тренда на большом объеме тоже нет. Следовательно, на этом графике все три голоса – за рост.
Голосование и комментарии на графике Ренко:
1. «+» по EMA 5: цена выше линии.
2. «+» по стохастику: осциллятор в зоне перекупленности, но в данном случае это ничего не значит, он там может быть долго. А вот черная линия на прошлой неделе была под красной и шла вниз, сделав пересечение, теперь же она развернулась и обратно пересекает красную линию. Так что на прошлой неделе индикатор голосовал бы «против», но сейчас голосует «за».
3. «+» по MACD: линия растет. Мы помним о возможно формирующейся дивергенции, но максимума пока еще нет, так что продолжается рост.
И последнее голосование на графике бычьего процента:
1. «+» по EMA 5: цена выше линии.
2. «+» по стохастику: вышел из зоны перепроданности, еще очень далек от перекупленности, а черная линия выше красной – значит, рост.
3. «+» по CCI: индикатор вышел из зоны –100 и растет, правда, не слишком сильно.
В целом уровень быков небольшой, эйфории на рынке нет, вероятность колоссального обвала пока низкая. Так что стоит ждать восходящего тренда в 2017 году. Перед сильным обвалом обычно бывает год эйфории на рынке, и индекс быков не опускается ниже 70 %, а большую часть времени держится около 80 % и даже выше.
Подведем итоги голосования. Все 9 голосов «за» и нет негативных комментариев. Хотя сегодня среда, а не пятница, и до конца недели все может измениться, но в качестве примера такой разбор вполне адекватен. Вам часто будет встречаться такое единогласное голосование – возможно, из позитивного голосования будет выпадать пара голосов (обычно стохастики), но в целом ситуация будет вполне однозначная. Если вы провели голосование, но ситуация неоднозначная – например, 5 голосов «за» и 4 «против» и у вас большие сомнения по продолжению движения, можете зафиксировать прибыль.
Теперь о том, что делать, если вы сейчас не в позиции и увидели такую ситуацию. Во-первых, дождитесь пятницы. Сейчас цена вышла за уровень 2200. И если она там удержится до конца недели, смотрите последние 15–20 минут торгов пятницы, можно будет открыть позицию и выставить стоп-приказ за минимум прошлой недели. Если бы не было уровня и закрепления за ним, то я советовал бы вам ждать сигнала для входа.
Теперь про медвежьи ETF. Для многих активов, в том числе и для американского рынка, и для многочисленных его индексов, есть инверсивные ETF. Это синтетические ETF, но в данной ситуации это нормально, потому что наш горизонт инвестиций в одну позицию – несколько месяцев, а на восходящем тренде коррекции могут быть значительно короче.
Как искать ETF по выбранной стратегии, надеюсь, все помнят из прошлой главы. На всякий случай повторяю еще раз. На покупку можно использовать SPY или VOO, оба отлично отрабатывают движение индекса. Можно выбрать более агрессивный индекс Nasdaq, у него высокая степень корреляции, но он чуть более волатилен, и ETF там стоят дешевле, основной ETF Nasdaq – QQQ.
Более того, покупать и продавать ETF можно еще и с плечом, до трех максимум, что тоже укладывается в нашу стратегию активных инвестиций. Убедительная просьба: первое время воздержаться от продажи с плечом, пока не наработаете навык входа и выхода. Иначе говоря, пока не приучите себя к дисциплине и не поймете, что стратегия работает. Как только сможете спокойно спать при работе без плеча, переходите к работе с плечом. Это заработок в 3 раза больше при той же самой стратегии.
Еще раз напоминаю, что для подбора ETF лучше всего использовать сайт http://etfdb.com/screener.
Настройки по медвежьим и маржинальным ETF во вкладке Attributes, Leveraged – это размер плеча, Inverse – медвежьи ETF. Их нужно покупать, когда рынок дает сигналы на падение рынка, так же как и на рост, а выход делать по сигналам. Помните, что коррекции короче тренда, а рынки в основном растут. Поэтому выходите на резких ускорениях при падении рынка – так вы будете максимизировать прибыль.
