Процесс осуществления аккредитивной операции можно условно разделить на несколько этапов.

1. Поручение приказодателя банку-эмитенту об открытии аккредитива. Выдача поручения на открытие аккредитива осуществляется приказодателем путем выдачи банку-эмитенту поручения (инструкции) на открытие аккредитива. Как правило, при предоставлении поручения приказодатель передает в распоряжение банка-эмитента средства в сумме аккредитива либо определяет иной способ покрытия расходов банка-эмитента в связи с исполнением аккредитива. При этом поручение по аккредитиву должно содержать исчерпывающие сведения, необходимые для его исполнения; четкое указание на вид аккредитива, срок его действия, форму платежа по нему, а также документы, при условии предоставления которых осуществляется платеж. Инструкция по аккредитиву, в свою очередь, должна содержать сведения, позволяющие исполняющему банку определить по внешним признакам, что представленные бенефициаром документы соответствуют условиям аккредитива. Необходимым условием аккредитива является указание срока его открытия и действия (ст. 2, 6).

Срок действия аккредитива зависит от характера и количества товара и обычно составляет 30–180 дней. Однако и порядок открытия аккредитива, и срок его действия являются предметом соглашения экспортера и импортера, зафиксированного в международном коммерческом контракте. Данный этап завершается принятием банком-эмитентом к исполнению поручения по аккредитиву. При этом в соответствии со ст. 7 Унифицированных правил и обычаев при безотзывном аккредитиве представление надлежащего поручения влечет твердое обязательство банка-эмитента исполнить аккредитив, в частности, осуществить платеж против представленных документов. Следует иметь в виду, что все расходы, связанные с открытием и исполнением аккредитива, несет приказодатель.

2. Поручение банка-эмитента авизующему банку об исполнении аккредитива. Авизующий банк определяется банком-эмитентом в соответствии с указаниями приказодателя или самостоятельно. Если авизующий банк определяется в соответствии с указаниями приказодателя, все расходы и риски, связанные с привлечением авизующего банка, несет приказодатель. В случае, когда авизующий банк был выбран банком-эмитентом, последний не несет никакой ответственности за исполнение инструкций авизующим банком. Если авизующий банк не может по какой-либо причине выполнить инструкции, содержащиеся в поручении на аккредитив, данный банк должен незамедлительно уведомить об этом банк-эмитент. Если авизующий банк не может установить подлинность аккредитива, то он должен немедленно проинформировать об этом банк, из которого поступило поручение (ст. 9). Банк-эмитент, кроме передачи полученного поручения по аккредитиву авизующему банку при покрытом аккредитиве, обязан перечислить средства приказодателя в распоряжение авизующего банка. Данный этап завершается принятием авизующим банком поручения банка-эмитента.

3. Подтверждение аккредитива. Банк-эмитент, передавая полномочия по аккредитиву, может просить другой банк подтвердить его безотзывный характер. Тем самым в случае согласия подтверждающий банк в дополнение к обязательствам банка-эмитента принимает на себя обязательство по исполнению аккредитива. В качестве подтверждающего банка может выступать как авизующий банк, так и любой другой банк. По своей правовой природе обязательства подтверждающего банка носят субсидиарный характер по отношению к обязательствам банка-эмитента и сходны с договором поручительства.

4. Исполнение авизующим банком аккредитива. При получении поручения на аккредитив авизующий банк уведомляет бенефициара об аккредитиве, в том числе и о своем подтверждении аккредитива (если он принял на себя такое обязательство). В случае несоответствия аккредитива условиям основного договора (контракта) бенефициар (экспортер) вправе отказаться от принятия аккредитива, что фактически будет означать неисполнение приказодателем (импортером) своих обязательств по контракту. Бенефициар для исполнения аккредитива обязан представить документы, указанные в инструкции, в исполняющий банк. Исполняющий банк вправе отклонить документы, не соответствующие в точности условиям аккредитива. Согласно ст. 14 Унифицированных правил и обычаев банки должны проверять все документы с разумной тщательностью, для того чтобы удостовериться, что по внешним признакам они соответствуют условиям аккредитива. В инструкции по аккредитиву, как правило, указывается, кем должны быть выданы документы и какие данные они должны содержать.

Аккредитив по своей юридической природе представляет собой сделку, обособленную от международного коммерческого контракта, на котором он основывается , и банки ни в коей мере не должны заниматься такими контрактами, даже если в аккредитиве есть какая-либо ссылка на такой контракт (ст. 4). В силу этого по операциям с аккредитивами все заинтересованные стороны имеют дело только с документами, но не с товарами, услугами или другими видами исполнения обязательств, к которым могут относиться документы (ст. 5). Неслучайно поэтому Унифицированные правила и обычаи уделяют серьезное внимание характеристике тех документов, которые используются в аккредитивной операции, что выражается в большом количестве норм, подробно описывающих все виды применяемых документов (ст. 18–28).

К числу таких документов относятся: коммерческий счет (commercial invoice), который выставляется экспортером для получения стоимости поставленного товара с импортера и содержит подробное описание товара с указанием его цены, количества, качества и иных свойств, маркировки, деталей отгрузки и т. д. (ст. 18); отгрузочные (товарораспорядительные) документы, свидетельствующие об отгрузке товара в адрес импортера, включая коносаменты, транспортные накладные, курьерские и почтовые квитанции (ст. 20–25); страховой полис, являющийся подтверждением того, что товар застрахован (ст. 28); другие документы (ст. 17).

Банки должны проверять все документы, указанные в аккредитиве, с разумной тщательностью, с тем чтобы удостовериться, что по внешним признакам они соответствуют условиям аккредитива. Соответствие указанных документов по внешним признакам условиям аккредитива определяется международным стандартом банковской практики. Документы, которые по внешним признакам окажутся противоречащими друг другу, будут рассматриваться как не соответствующие условиям аккредитива. Документы, не указанные в аккредитиве, не будут проверяться банком. Если банк получит такие документы, то он их возвратит представляющему лицу. Банк-эмитент, подтверждающий банк или исполняющий банк, действующий от имени вышеупомянутых банков, должен иметь срок не более пяти банковских дней со дня получения документов для проверки этих документов и решения, принять или отказаться от них и соответственно информировать сторону, от которой документы получены, о своем решении. Если аккредитив содержит условие, согласно которому могут быть представлены документы, не отвечающие условиям аккредитива, то банк будет считать такое условие непредусмотренным и будет его игнорировать (ст. 14).

Аккредитив прекращается после его исполнения. Существуют следующие формы исполнения аккредитива (ст. 6):

• при аккредитиве с платежом против представленных документов – платеж исполняющим банком (авизующим банком, банком-эмитентом или уполномоченным третьим банком) по предъявлении бенефициаром исполняющему банку обусловленных в аккредитиве документов. Аккредитив в данном случае прекращает действие после перевода указанной в аккредитиве суммы на счет получателя и передачи документов банку-эмитенту, а в последующем и приказодателю;

• при аккредитиве с рассрочкой платежа – платеж в рассрочку исполняющим банком (авизующим банком, банком-эмитентом или уполномоченным третьим банком) в сроки, обусловленные в аккредитиве. Аккредитив в данном случае прекращает действие после перевода последней суммы, указанной в аккредитиве, на счет получателя и передачи документов банку-эмитенту, а в последующем и приказодателю;

• при аккредитиве с негоциацией переводного векселя (тратты) против представленных документов – негоциация (учет или покупка) исполняющим банком (авизующим банком, другим банком, но не банком-эмитентом) тратт, выставленных бенефициаром на приказодателя аккредитива, банк-эмитент или иной банк, указанный банком-эмитентом, сроком по предъявлении или в иной срок платежа. Аккредитив в данном случае прекращает действие с момента учета тратты и совершения платежа бенефициару либо банку бенефициара и передачи документов банку-эмитенту, а в последующем и приказодателю;

• при аккредитиве с акцептом переводного векселя (тратты) против представленных документов – акцепт срочных тратт, выставленных бенефициаром на исполняющий банк (банк-эмитент или иной банк, уполномоченный банком эмитентом). Аккредитив в данном случае прекращает действие с момента акцепта тратты бенефициара и передачи документов банку-эмитенту, а в последующем и приказодателю.

Закрытие аккредитива производится исполняющим банком по истечении срока действия аккредитива. Аккредитив может быть также закрыт по заявлению бенефициара об отказе от использования аккредитива до истечения срока его действия, если возможность такого отказа предусмотрена условиями аккредитива. В случае выставления отзывного аккредитива приказодатель также может потребовать досрочного полного или частичного отзыва аккредитива. О закрытии аккредитива исполняющий банк должен поставить в известность банк-эмитент. Неиспользованная сумма покрытого аккредитива подлежит возврату банку-эмитенту незамедлительно, одновременно с закрытием аккредитива.