В начале XX века императорская власть уже не могла справиться с политическими и экономическими проблемами. В ходе революции 1911 года малолетний правитель Пу И отрекся от престола, а Китай стал республикой во главе с президентом – генералом Юань Шикаем. Правда, просуществовала эта республика недолго – с началом Первой мировой войны, когда в Китае начали высаживаться японские силы, Китай «в целях государственной безопасности» снова стал империей, а Юань Шикая провозгласили императором. Но к 1916 году республика была восстановлена.
С провозглашением республики в Китае появился флаг, состоявший из пяти горизонтальных полос: красной, желтой, синей, белой и черной. Они олицетворяли пять народов Китая – ханьцев, маньчжуров, монголов, хуэйцев и тибетцев соответственно.
В «империи Юань Шикая» использовались те же цвета, но на полотнище они располагались по-иному: черный, желтый, синий и белый треугольники, отделенные друг от друга косым красным крестом.