Самые крупные биржи

Биржу принято считать крупной, если по объему торгов она опережает своих конкурентов. При этом несомненные лидеры прошлых лет – биржи Bitfinex, Poloniex, Bittrex – уступают место новичкам, хотя одна из старейших площадок – Bitfinex – сохраняет место в топ-10 и по сей день. Лидеры же первой волны плавно смещаются во вторую и третью десятки рейтинга. В 2017 году появилась биржа Binance, которая буквально за один год перетянула на себя одеяло и стала крупнейшей торговой площадкой для криптовалют. Суточный объем торгов на Binance сегодня приближается к 1 млрд долларов. Также сегодня в топ-5, по версии Coinmarketcap, входят OKEx, ZB.COM, Huobi и LBank: их среднесуточный оборот составляет от 300 до 500 млн долларов Однако рейтинг постоянно меняется, так как на рынок выходят все новые и новые биржи.

В основном биржи расположены в офшорах с либеральным налоговым и финансовым законодательством, таких как как Гибралтар, Белиз или Сейшелы, либо в надежных юрисдикциях, например, Гонконг, Мальта, Сингапур, США. Существует даже проект IDAX из Монголии, стремящийся в первую десятку рейтингов. Лицензирование в этих странах происходит по аналогии с традиционными финансовыми компаниями. Официальное лицензирование именно криптовалютных бирж ввели Япония и Филиппины. К большому сожалению, пока не существует официальных российских бирж, зарегистрированных на территории страны. И снова вся проблема в законодательстве. Организация финансовых компаний в РФ требует очень больших временных и финансовых затрат на лицензирование, требования к лицензиатам достаточно жесткие, а контроль Центрального банка, как мегарегулятора, чересчур бдительный. При этом существует несколько бирж, организованных нашими согражданами, таких как скандально известная BTC-E, ставшая называться WEX после ареста одного из ее предполагаемых сооснователей американскими властями по подозрению в отмывании средств. При этом WEX в октябре 2017 года также приостановила операции, а ряд российских пользователей подали коллективное заявление в МВД с просьбой привлечь площадку к ответственности.

Если анализировать юрисдикции, в которых сконцентрирован самый крупный биржевой капитал, несомненным лидером станет Гонконг. Не будет преувеличением сказать, что каждая вторая из бирж топ-10 находится в Гонконге. Для каждой страны, где деятельность криптовалютных бирж разрешена, существует свой локальный лидер. Например, в Южной Корее это UPbit, в Японии – Coincheck (испытавшая проблемы с хакерской атакой и находящаяся под ударом), в Великобритании – Bitstamp.

Листинг монет на бирже

Листинг (от англ. list – список) криптовалюты – это внесение определенной монеты в список торгуемых активов на бирже. Как я уже отмечал, для многих монет или токенов этот шаг – одна из важнейших ступеней в реализации проекта. Вывод актива на биржу из топ-10 мирового рейтинга – мечта большинства разработчиков. Есть несколько способов вывести монету или токен на биржу.

Первый способ – создать такой проект, который получит широкое общественное признание, и тогда биржа сама захочет провести листинг перспективной монеты. Если руководство площадки увидит основу для роста объема торгов за счет ввода нового инструмента и получение временной монополии на получение комиссий с оборота молодого криптоактива – можно считать, что всем повезло, ситуация выигрышная для обеих сторон.

Второй способ – заплатить за листинг. Причем платная услуга может быть в двух вариациях. Либо биржа сама организует вам ICO и сразу добавит торговую пару в листинг, либо после самостоятельного проведения ICO биржа добавит актив по факту оплаты и завершения этапа сборов. Стоимость такой услуги очень разнится от площадки к площадке и может составлять от минимальных 0,5 BTC до 50 BTC на площадках, расположенных на верхушке рейтингов и гарантирующих солидный объем торгов.

Третий способ – голосование. Биржи регулярно проводят голосования по добавлению новых монет. Монеты, собравшие нужное количество голосов, допускаются к торгам. Здесь приобретает значение, насколько хорошо ведется работа с сообществом, комьюнити проекта. Если команда разработчиков способна активизировать своих последователей и их ближайшее окружение, вполне реально получить доступ к крупной бирже без прямых финансовых затрат.

Четвертый способ – создать токен на платформе, внутри которой встроена собственная биржа, или существуют биржи, предлагающие бесплатный листинг токенов. Примером может послужить не раз упомянутый проект Waves. Создавая токен внутри платформы, вы сразу можете торговать им на внутренней бирже Waves DAX. Также такие проекты, как Etherdelta, созданные для обмена токенов на Ethereum, могут бесплатно допустить достойный актив к торгам.

В случае если токен и монета прошли листинг на популярной площадке, это может стать стимулом для роста стоимости актива и привлечения дополнительных инвесторов в торги. Но иногда листинг на неправильной бирже может сыграть злую шутку. Например, биржа с весьма неоднозначной репутацией YoBit – не лучший вариант для первичного листинга. Хуже, что площадка может и не спросить вашего желания и начать торги самостоятельно. Чтобы этого избежать, желательно как можно скорее провести первичный листинг одним из вышеописанных способов.

Инструменты трейдинга на криптовалютных биржах

Один из основных инструментов, использующихся трейдерами, – это графики, которые могут быть в виде линии – линейные, в виде горизонтальных отрезков – баров, а также в форме японских свечей. Разные графики обладают разной информативностью, а степень удобства каждый трейдер выбирает себе сам. Обычно графики выстраиваются за какой-то определенный интервал, и пользователь может его изменять для аналитических целей. Обработка графиков с помощью различных индикаторов называется техническим анализом. Индикаторы разделены на два основных класса: трендовые, соответственно, следящие за трендом (от англ. trend – курс, направление), и осцилляторы. Также выделяют объемные и информационные индикаторы. Не буду вдаваться в глубины, лишь скажу, что все необходимые индикаторы доступны для применения на большинстве криптовалютных бирж и располагаются в том же окне, где и графики. Применение технического анализа в торговле – вопрос уже не любительской сферы. Требуются минимальный опыт и профессиональные навыки, чтобы данный инструментарий приносил пользу. В сфере традиционной торговли активами существуют аналитические агентства, которые проводят анализ самостоятельно и предоставляют доступ к результатам бесплатно либо на основании закрытой подписки. Такая отборная информация часто называется торговыми сигналами и сейчас есть множество поставщиков торговых сигналов для криптовалют, однако верить им или нет – большой вопрос, особенно если монета неизвестная, с маленьким объемом торгов. Возможно, вас просто пытаются сделать трейдером-инвестором для схемы памп и дамп.

Большинство трейдеров на традиционных биржах применяют в работе такой инструмент, как экономический календарь, содержащий даты появления различной важной для рынка информации из множества официальных источников. В торговле криптовалютами крупные информационные поводы также могут быть занесены в календарь, и в дату появления той или иной информации рынок в целом или отдельные активы проявят большую волатильность, что может стать отличным поводом для начала рискованных торгов либо, наоборот, для временной приостановки операций при консервативном стиле работы. И если для трейдеров Форекс есть готовые календари с собранными воедино различными датами появления важной информации, то для криптовалют таких универсальных календарей нет. Возможно, в будущем какое-то подобие общего календаря появится на свет, а сейчас каждому трейдеру придется составлять свой собственный вариант. Также важно хранить историю сделок, для чего существуют инструмент coinsharbor.com – дневник криптотрейдера.

Специализированное программное обеспечение – не редкость на фондовых и валютных рынках. Объединяя в себе все необходимое, оно может стать универсальным инструментом для сферы традиционной биржевой торговли. Например, торговый терминал MetaTrader 4, созданный в основном для Форекс, позволяет добавить через API (от англ. Application Programming Interface – интерфейс программирования приложения) различные криптовалютные биржи, а энтузиасты мира криптовалют создали свой аналог под названием Qt Bitcoin Trader. Часть из программного обеспечения позволяет осуществлять торговлю не только самостоятельно, так сказать «вживую», но и подключить к процессу торговых ботов. Бот (сокр. от слова «робот») – это программа, осуществляющая автоматическую торговлю по заранее заданному алгоритму, торговой стратегии. Создать идеального бота невозможно, как не бывает и идеальных торговых стратегий. Самая успешная стратегия перестает быть суперприбыльной, как только ее влияние на рынок становится более или менее заметным, а число трейдеров и ботов, применяющих такую стратегию, очень сильно растет. Именно поэтому я не верю в рекламные кампании по продаже неких эксклюзивных ботов с уникальной стратегией либо паев инвестиционных фондов, владеющих подобными чудо-решениями. Один простой вопрос: зачем продавать курицу, несущую золотые яйца? Одним из видов ботов является арбитражный бот – это программа, которая реализует возможности покупать и продавать валюту на разных площадках, зарабатывая на разнице курса между биржами. Эта очень простая и понятная схема, но чаще всего трудно реализуемая с одним и тем же объемом депозита. Суть проста: купить, например, 30 эфиров за 1 биткоин на бирже А, перевести эфир на биржу Б и продать за 1,05 биткоина, заработав на сделке 5 % прибыли. Но важно учитывать, что время проведения транзакций может сыграть негативную роль – ордер на покупку эфира по высокой цене может быть закрыт на бирже Б, и курс сравняется или даже снизится. Гораздо более простой представляется торговля по классическим стратегиям, например, торговля интрадей – в рамках одного торгового дня, либо стратегия долгосрочного и среднесрочного инвестирования с горизонтом от нескольких месяцев до нескольких лет. Моей целью не является посвящать читателя во все тонкости трейдинга, стратегии и знакомить со всей терминологией, могу лишь сказать, что многие из моих знакомых вполне успешно применяют имеющийся инструментарий для реализации собственных торговых стратегий и очень неплохо зарабатывают на движениях криптовалют, хотя примеры потерь средств тоже есть.