Рекомендуемая литература
В дополнение к интервью я попросил трейдеров составить список книг, которые они рекомендуют прочитать.
Глава 1. Шерри Хаскелл
1. Edwin Lefevre. Reminiscences of a Stock Operator.
Моя любимая книга: она очень реалистична, поскольку ее написал настоящий трейдер. Она не устаревает, и ее нужно периодически перечитывать.
2. John J. Murphy. The Visual Investor: How to Spot Market Trends.
Выдающаяся книга по техническому анализу — всесторонняя и по существу.
3. Jack D. Schwager. Market Wizards: Interviews with Top Traders и The New Market Wizards: Conversations with America’s Top Traders.
Эти книги включают в себя интервью с трейдерами. Вы узнаете об индивидуальных подходах и о том, как важно быть целеустремленным.
4. Dr. Alexander Elder. Come into my Trading Room: A Complete Guide to Trading и Trading For a Living: Psychology, Trading Tactics, Money Management.
В них много полезной информации, инновационных подходов к трейдингу и остроумия.
5. Steve Nison. The Candlestick Course.
6. Руководство и рабочая тетрадь, написанные человеком, который познакомил западных трейдеров со свечными графиками.
Глава 2. Фред Шуцман
1. Dr. Alexander Elder. Trading for a Living: Psychology, Trading Tactics, Money Management.
2. John J. Murphy. Technical Analysis of the Financial Markets: A Comprehensive Guide to Trading Methods and Applications.
3. Edwin Lefevre. Reminiscences of a Stock Operator.
4. Robert Rotella. Elements of Successful Trading: Developing Your Comprehensive Strategy through Psychology, Money Management, and Trading Methods.
5. Jack D. Schwager. Market Wizards: Interviews with Top Traders.
6. Jack D. Schwager. The New Market Wizards: Conversations with America’s Top Traders.
Глава 3. Андреа Пероло
1. Dr. Alexander Elder. Trading for a Living: Psychology, Trading Tactics, Money Management.
Наряду с двумя классическими работами — John Murphy. Technical Analysis of the Futures Markets и Martin Pring. Technical Analysis Explained — эта книга дает четкое и полное представление о двух золотых правилах контроля над капиталом (правилах двух и шести процентов).
2. Martin J. Pring. Martin Pring on Market Momentum.
Это книга для получения глубокого представления о том, как и почему работают осцилляторы и индикаторы.
3. Martin J. Pring. Pring on Price Patterns: The Definitive Guide to Price Pattern Analysis and Interpretation.
Как торговать на разных ценовых моделях, на каком уровне размещать стоп-приказы и где фиксировать прибыль.
4. Jack Schwager. Schwager on Futures.
Хорошая книга по техническому анализу, но мне особенно нравится в части 2 раздел Real World Chart Analysis — торговая практика на 210 страницах с графиками. Вы читаете о сделке, в основе которой лежит определенная модель, затем переворачиваете страницу и видите, как она работает.
5. Charles LeBeau and David Lucas. Technical Traders Guide to Computer Analysis of the Futures Markets.
Еще одна всесторонняя книга по техническому анализу. Заданная модель (с. 75 и 138–139) на практике хорошо работает. Авторы описывают эту модель поведения для медленного стохастика, но я обнаружил, что она еще лучше работает с RSI.
6. Steve Nison. Japanese Candlestick Charting Techniques.
Главная книга о японских свечах.
7. L. Dee Belveal. Charting Commodity Market Price Behavior.
Она издана 35 лет назад и служит подтверждением того, что у качественной книги нет возраста! Это до сих пор лучшая книга об объеме и открытом интересе на фьючерсных рынках с очень интересной главой об отчетах COT.
8. J. R. Stevenson. Precision Trading with Stevenson Price and Time Targets.
Очень мудрая тактика подтверждения реальных прорывов линии тренда.
9. Constance Brown. Technical Analysis for the Trading Professional.
Я рекомендую прочесть здесь главу о RSI.
10. Mark Douglas. Trading in the Zone: Master the Market with Confidence, Discipline, and a Winning Attitude.
Последняя по времени, но не по значению книга. Она проще, чем его первая книга The Disciplined Trader: Developing Winning Attitudes. В главе 11, посвященной фиксированию прибыли, есть ценная концепция управления сделками.
Глава 4. Сохаил Раббани
Я попытался составить краткий список, который охватывает все аспекты трейдинга.
Список для трейдеров:
1. Dr. Alexander Elder. Trading For a Living: Psychology, Trading Tactics, Money Management.
Обязательный справочник для начинающих трейдеров.
2. Mark J. Powers. Starting Out in Futures Trading.
Логичное введение в финансовые фьючерсы.
3. Jake Bernstein. The Investor’s Quotient: The Psychology of Successful Investing in Commodities and Stocks.
Стили и психология трейдеров.
4. Mark Douglas. The Disciplined Trader: Developing Winning Attitudes.
Реальная история и психологический самоанализ трейдера.
5. John J. Murphy. The Visual Investor: How to Spot Market Trends.
Введение в технический анализ.
6. William R. Gallacher. Winner Take All: A Top Commodity Trader Tells It Like It Is.
Критический взгляд гуру рынка и технический анализ.
7. Lawrence G. McMillan. Options as a Strategic Investment.
Энциклопедия опционов.
8. John Rothchild. The Bear Book: Survive and Profit in Ferocious Markets.
Совет по защите на турбулентных рынках.
Список для расширения кругозора:
1. Peter L. Bernstein. Against the Gods: The Remarkable Story of Risk.
2. Richard Duncan. The Dollar Crisis: Causes, Consequences, Cures.
3. Peter G. Peterson. Running on Empty: How the Democratic and Republican Parties Are Bankrupting Our Future and What Americans Can Do About It.
4. John Maudlin. Bull’s Eye Investing: Targeting Real Returns in a Smoke and Mirrors Market.
5. William Bonner and Addison Wiggin. Financial Reckoning Day: Surviving the Soft Depression of the Twenty-first Century.
6. Marc Faber. Tomorrow’s Gold: Asia’s Age of Discovery.
7. Thomas L. Friedman. The World is Flat: A Brief History of the Twenty-first Century.
8. Kevin Phillips. Wealth and Democracy: A Political History of the American Rich.
9. Murray N. Rothbard. The Case Against the Fed.
10. G. Edward Griffin. The Creature from Jekyll Island: A Second Look at the Federal Reserve.
11. Michael C. Ruppert. Crossing the Rubicon: The Decline of the American Empire at the End of the Age of Oil.
Глава 5. Рей Теста-младший
1. Dr. Alexander Elder. Come into my Trading Room: A Complete Guide to Trading.
2. Edwin Lefevre. Reminiscences of a Stock Operator.
3. Jesse Livermore and Richard Smitten. How to Trade In Stocks.
4. Jack D. Schwager. Stock Market Wizards: Interviews with America’s Top Stock Traders.
5. Michael W. Covel. Trend Following — How Great Traders Make Millions in Up or Down Markets.
6. Steven R. Covey. Seven Habits of Highly Effective People: Powerful Lessons in Personal Change.
Глава 6. Майк Макмахон
Книги, которые оказали на меня наибольшее влияние как на трейдера, в порядке прочтения.
1. Dr. Alexander Elder. Trading for a Living: Psychology, Trading Tactics, Money Management.
Мое освобождение от иллюзий «онлайнового/краткосрочного инвестирования» и переход к реальному трейдингу.
2. Dr. Alexander Elder. Come into My Trading Room: A Complete Guide to Trading.
Очень помогла улучшить качество ведения дневника и контроля над капиталом.
3. Mark Douglas. Trading In the Zone: Master the market with Confidence, Discipline, and a Winning Attitude.
Позволила улучшить мою торговую психологию и уверенность в себе.
4. William F. Eng. Trading Rules: Strategies for Success.
50 основных правил. Я каждую неделю посвящаю одному из них (на этой неделе это было правило 32 «Никогда не позволяйте спекулятивным вложениям превратиться в инвестиции»).
5. Sy Harding. Riding The Bear: How to Prosper in the Coming Bear Market.
Автор верит в медвежьи рынки и видит пороки стратегии «покупать и держать».
6. Thomas Bulkowski. Trading Classic Chart Patterns.
Я не часто использую модели, но это хорошая «энциклопедия моделей», и мне особенно нравится метод их оценки.
7. Gerald Appel. Technical Analysis: Power Tools for Active Investors.
Отличная книга от создателя одного из моих любимых индикаторов MACD.
Глава 7. Джеральд Аппель
1. John J. Murphy. Technical Analysis of the Financial Markets: A Comprehensive Guide to Trading Methods and Applications.
Хорошая книга; широкий охват технических индикаторов, отличная база и справочный ресурс.
2. Yale Hirsch and Jeffrey A. Hirsch. Stock Trader’s Almanac.
Ежегодник, 38-й выпуск вышел в 2005 г. Пожалуй, лучший информационный ресурс по сезонным факторам на фондовом рынке.
3. J. M. Hurst. Profit Magic of Stock Transaction Timing, 25th anniversary edition.
Классический анализ временных циклов фондового рынка и способов зарабатывания на них.
Глава 8. Майкл Бренке
Книги в порядке важности:
1. Dr. Alexander Elder. Trading for a Living: Psychology, Trading Tactics, Money Management.
Полезная информация, которая помогла мне начать торговать, с правилами, которые сократили мои убытки в первые годы. Без этой книги я, наверное, до сих пор бился бы в стену и искал подработку.
2. David Floyd. How I’ve Achieved Triple-Digit Returns Daytrading: 4 Hours A Day.
Книга показала мне, как оставаться в гармонии с рынком.
3. Alan S. Farley. The Master Swing Trader: Tools and Techniques to Profit from Outstanding Short-Term Trading Opportunities.
Я научился одновременно следить за дневным и внутридневным графиками, и это вместе с импульсной системой из Come into My Trading Room серьезно повлияло на мои результаты.
4. John J. Murphy. Technical Analysis of the Financial Markets: A Comprehensive Guide to Trading Methods and Applications.
Хорошая книга для изучения основ графического анализа.
Глава 9. Керри Ловворн
1. Dr. Alexander Elder. Trading for a Living: Psychology, Trading Tactics, Money Management и Come into my Trading Room: A Complete Guide to Trading.
Эти книги должен прочесть каждый, кто собирается сделать трейдинг своей профессией. В них описывается вся игра в очень живой форме. Книга Trading for a Living помогла мне начать путь к трейдингу.
2. Ruth Roosevelt. 12 Habitudes of Highly Successful Traders.
Готовность — это обязательное условие любой профессии. Успешные трейдеры всегда готовы.
3. Ruth Roosevelt. Exceptional Trading.
Я уверен, что знание собственной натуры имеет огромное влияние на торговлю.
4. Dr. Richard Geist. Investor Therapy: A Psychologist and Investing Guru Tells You How to Out-Psych Wall Street.
5. Mark Douglas. Trading in the Zone: Master the Market with Confidence, Discipline, and a Winning Attitude.
6. Ryan Jones. The Trading Game: Playing by the Numbers to Make Millions.
Контроль над капиталом — вторая по важности вещь после понимания собственной натуры.
7. Jack D. Schwager. Market Wizards: Interviews with Top Traders и The New Market Wizards: Conversations with America’s Top Traders.
Швагер пишет: «Меня часто спрашивают, помогла ли мне работа над этой книгой стать лучше как трейдеру. Я отвечаю: “Да”. Но не в том смысле, как считают многие. Никто из трейдеров не раскрыл мне какого-то большого секрета… Единственное, что я вынес из этих интервью, это понимание абсолютной необходимости выбирать подход к торговле, в точности соответствующий индивидуальным особенностям трейдера».
8. Rollo Tape. Studies in Tape Reading.
Эта классическая книга всегда лежит в моем портфеле, и я ее регулярно перечитываю.
9. Gerald Appel. Technical Analysis: Power Tools for Active Investors.
10. David Weis. [Название пока нет].
Дэвид, ты должен закончить свою книгу. Я уверен, она станет классикой.
Глава 10. Дайан Буффалин
1. Dr. Alexander Elder. Trading for a Living: Psychology, Trading Tactics, Money Management.
Глава 11. Дэвид Вайс
Важные книги, прямо или косвенно связанные с трейдингом (определенного порядка нет):
1. Robert D. Edwards and John Magee. Technical Analysis of Stock Trends.
2. Rollo Tape (Richard Wyckoff’s pseudonym). Studies in Tape Reading.
3. Humphrey B. Neill. Tape Reading and Market Tactics.
4. George F. Warren and Frank A. Pearson. Prices.
5. Sidney Homer and Richard Eugene Sylla. A History of Interest Rates.
6. Jack S. Schwager. Market Wizards: Interviews with Top Traders.
7. H. M. Gartley. Profits in the Stock Market.
8. Jiddu Krishnamurti. Freedom From the Known.
9. Alan W. Watts. The Wisdom of Insecurity.
10. Hermann Hesse. Siddhartha.
Глава 12. Билл Доун
1. William. L. Jiler. How Charts Can Help You in the Stock Market.
Читается намного легче, чем Edwards and Magee. Technical Analysis of Stock Trends книга, которая считается библией технического анализа.
2. Paul Sarnoff. Jesse Livermore Speculator King, и Edward Lefevre. Reminiscences of a Stock Operator.
Все, кто хочет стать успешным трейдером, должны прочесть книгу о жизни Джесси Ливермора.
3. Dr. Alexander Elder. Trading for a Living: Psychology, Trading Tactics, Money Management.
Первое место в десятке книг любого опытного инвестора или трейдера.
4. Gustave LeBon. The Crowd; и Charles Mackay. Extraordinary Popular Delusions & the Madness of Crowds.
Эти две классические книги по психологии толпы помогают понять страсти, творившиеся на японском рынке в 1980-х гг., скачок цен на золото до $880 за унцию и пузыри на рынке акций интернет-компаний и недвижимости.
5. Gerald M. Loeb. The Battle for Investment Survival.
Учебник для начинающих по инвестициям, проверенный временем, битком набит полезными практическими наблюдениями.
Глава 13. Дамир Махмудов
1. Dr. Alexander Elder. Trading for a Living: Psychology, Trading Tactics, Money Management; и Come into My Trading Room: A Complete Guide to Trading.
Эти книги охватывают все основные аспекты трейдинга. Их задания дают возможность проверить себя и получить представление о глубине знания материала.
Рекомендуемые курсы:
«Технический анализ» и «Специальные методы в техническом анализе» (Австралийский институт ценных бумаг, ).
Процесс изучения технического анализа очень хорошо организован: лекции, задания, экзамены, вопросы-ответы и т. д. По завершении курсов возможно получение сертификата по техническому анализу Австралийской ассоциации технических аналитиков.
Глава 14. Паскаль Виллен
Я предлагаю прочесть следующие книги в таком порядке:
1. William J. Bernstein. The Four Pillars of Investing: Lessons for Building a Winning Portfolio.
Начинать следует с самого общего — с распределения активов. Эта книга здорово помогает в принятии решения, какую долю активов держать на денежном рынке, в акциях, в недвижимости и т. д. Она рекомендует вкладываться в диверсифицированные индексные фонды, а не в специализированные, управляемые фонды, в первую очередь из-за низкой доходности последних по сравнению с первыми.
2. William J. O’Neil. How to Make Money in Stocks: A Winning System in Good Times or Bad.
Вам нужна хорошая стратегия выбора акций для денег, которые вы решили вложить в фондовый рынок.
3. Harry Domash. Fire Your Stock Analyst: Analyzing Stocks on Your Own.
Третий шаг — анализ акций, которые вы выбрали. Эту книгу обязательно следует прочесть тем, кто не умеет читать финансовую отчетность. Она позволяет самостоятельно проводить фундаментальный анализ акций.
4. Dr. Alexander Elder. Trading for a Living; и Come into My Trading Room.
Затем переходите к книгам по техническому анализу д-ра Элдера, в которых показано, как выстроить свою стратегию входа/выхода и политику контроля над капиталом.
5. Ralph Vince. Portfolio Management Formulas: Mathematical Trading Methods for the Futures, Options, and Stock Markets.
И наконец, любителям математики и тем, кто уже выработал стратегию победы, эта книга по контролю над капиталом поможет оптимизировать метод, максимизировать рост капитала и одновременно минимизировать риски.
Глава 15. Мартин Кнапп
1. Dr. Alexander Elder. Trading for a Living: Psychology, Trading Tactics, Money Management.
Моя любимая книга, без которой я бы не достиг ничего из того, что у меня есть сегодня.
2. Dr. Alexander Elder. Come into my Trading Room: A Complete Guide to Trading.
В моей библиотеке нет другой книги, где было бы столько пометок на полях.
3. Harry Browne. How I Found Freedom in an Unfree World: A Handbook for Personal Liberty.
Отличные размышления на тему свободы.
4. Richard Smitten. Jesse Livermore: The World’s Greatest Stock Trader.
Эта книга мне нравится больше, чем более известная Reminiscences of a Stock Operator.
5. W. Timothy Gallwey. The Inner Game of Tennis.
Альтернатива методу «ласточка».
