Устанавливаем границы
Рынки — это наиболее свободная сфера человеческой деятельности, которой нет равных. На рынках можно двигаться в любом направлении, толкаться, не соблюдать скоростные ограничения, останавливаться и начинать движение, когда захочешь. По мере электронизации и глобализации рынков исчезают даже временные ограничения. Можно торговать в любой момент, в любом месте, исходя из любых соображений или без них. Немногие сознают это, но ощущение свободы затягивает. У свободы, однако, есть оборотная сторона — импульсивность и легкомысленность.
Все мы выходим на рынок с практической целью — получить более высокую доходность, чем у банковских вкладов. Под шквалом вызванных торговлей эмоций многие из нас быстро теряют эту цель из виду и начинают искать развлечений. Беда в том, что получить одновременно и удовольствие, и деньги нельзя. Результативная торговля неразрывно связана с массой занудных моментов. Вы определяете, что нужно делать, потом делаете это и, наконец, оцениваете, добросовестно ли сделали то, что надо, — этот алгоритм прекрасно описал Майкл Бренке (см. главу 8).
Среднестатистический индивидуальный трейдер в США — это женатый 50-летний мужчина с высшим образованием. В большинстве случаев он не чувствует себя счастливым. Проснувшись утром, он смотрит в зеркало, и его одолевают грустные мысли. Он вспоминает молодость и понимает, что далек от профессиональных высот, о которых мечтал в колледже. Дети выросли, у них теперь своя жизнь, а о нем они вспоминают, только когда нужны деньги. Он устал от жены, но на развод не хватит средств. Он смотрит на красоток в журнале Playboy, зная, что они не для него. И он, вздохнув, садится в машину и едет на работу. Там тоже нет особых радостей, но стоит только войти в свой брокерский счет и разместить приказ на покупку или продажу, как мир оживает.
Рынки идут то вверх, то вниз, повышая у трейдера уровень адреналина. Конечно, он предпочитает выигрывать, а не проигрывать, но и проигрыш дает хорошую встряску, заставляет волноваться, ощущать причастность и биение жизни. Нужно поблагодарить Сохаила за рассказ о том, как он, серьезный успешный трейдер, отбросил осторожность и начал торговать с ходу в попытке вернуть энергию и живость, потерянные после сердечного приступа. Он показал, что случается с хорошим трейдером при наступлении кризиса среднего возраста.
Спасательную шлюпку готовят до шторма. Если день, когда вы читаете эту книгу, выдался не очень напряженным, то самое время составить перечень правил. Он не должен быть длинным. Повесьте листок на стену у рабочего стола, чтобы он всегда был перед глазами. Предлагаю образец такого свода правил, который вы можете подстроить для себя. Назначение правил — определить границы, чтобы не попасть в опасную зону в отсутствии защитных барьеров.
Правила:
• обязуюсь строго соблюдать правила двух и шести процентов;
• обязуюсь не увеличивать убыточные позиции (кроме случаев, когда это предусмотрено планом и является частью формирования крупной позиции);
• обязуюсь не входить в сделки против сигналов моих торговых систем, например импульсной системы;
• обязуюсь не допускать, чтобы прибыль выше … (указать величину) превращалась в убыток, и размещать для защиты жесткий стоп-приказ;
• обязуюсь использовать стоп-приказы.
Последний пункт выполнить сложно, поскольку стоп-приказы бывают разными.
• Новичок должен использовать «жесткие стоп-приказы», т. е. реально размещать приказ у брокера. Проблема том, что большинство трейдеров ставят стопы на очевидном уровне, например под последним минимумом или над последним максимумом, там, где их ловят профессионалы перед разворотом рынка. Если вы используете жесткие стоп-приказы, то размещайте их не на очевидных уровнях, а либо ближе, либо дальше от рынка.
• Более опытный трейдер может использовать стоп-приказы зоны безопасности, т. е. размещать стопы за пределами общего уровня рыночного шума, а также не на общепринятых уровнях.
• «Мягкие стоп-приказы» — мой любимый подход, который предполагает выход из любой сделки, когда импульсная система генерирует сигнал не в мою пользу за 15 минут до закрытия рынка в пятницу.
ЖЕСТКИЕ И МЯГКИЕ СИГНАЛЫ
Мягкие сигналы — это ранние предвестники изменения тренда. Жесткие сигналы говорят о том, что тренд сильный.
К мягким сигналам относятся расхождения гистограммы MACD и незавершенные прорывы к новым максимумам или минимумам. Жесткие сигналы включают в себя тренд скользящей средней на недельном графике и прорыв с последующим ускорением движения цен в его направлении.
Опытные трейдеры ищут мягкие сигналы для входа в сделки, покупают на бычьих расхождениях гистограммы MACD или продают в короткую на явно ложных прорывах вверх. К моменту появления жестких сигналов входить в сделку бывает слишком поздно. Жесткие сигналы говорят о том, что пора выходить из сделки. Если я открыл длинную позицию по мягкому сигналу, то могу держать ее и после его исчезновения при условии, что остальные сигналы сохраняются. При наличии жесткого сигнала, например снижения скользящей средней к концу недели, я выхожу из длинной сделки до выходных.
А.Э.
Трейдинг — психологическая игра, Сохаил продемонстрировал это предельно ясно. Он — активный трейдер, который на пике карьеры удвоил свой торговый счет за год, причем не в результате одной удачной сделки, а путем стабильной краткосрочной торговли. А следующий год был у него убыточным. Виноват в этом не рынок, а он сам! Однако надо отдать ему должное, он мог сказать: «К счастью, дисциплина контроля убытков спасла меня от полного краха».
Дисциплина принципиально важна для тех, кто хочет не просто выжить, но и победить на рынке. Задание определенных реальных границ для торговли — ключевой аспект дисциплины. Необходимо определить и записать основные правила контроля риска, прежде чем пускаться в торговлю. Но главное, следует установить максимальный уровень риска для отдельной сделки и для счета в целом.
